미국 다우존스 배당 100 인덱스(DJUSDIV)의 기준 / SCHD ETF의 배당률 운용수수료

미국 주식을 통해서 현금흐름을 창출하고자 할 때 많은 분들이 미국 주식 개별 종목에 투자하거나 미국에 상장된 ETF에 투자해야 했습니다. 하지만, 최근 미국 지수를 기반으로 한 고배당 ETF인 SCHD와 동일한 개념의 ETF들이 국내에 여러 개 상장됨으로써 국내 ETF를 통한 미국 고배당 ETF 투자, 그리고 그를 통한 현금흐름 창출이 가능해졌습니다. SCHD와 그와 유사한 국내 상장 ETF들에 대해 알아보도록 하겠습니다.
 

 

미국 다우존스 배당 100 인덱스 (Dow Jones U.S. Dividend 100 Index)

미국 다우존스 배당 100 인덱스라는 S&P에서 만든 지수가 있습니다. 이 지수는 블룸버그 티커 DJUSDIV로 불리며, 다음과 같은 기준으로 100개 기업을 선정합니다.

1) 종목 필터링

• 최소 10년 이상의 연속적인 배당 지급
• FMC (float-adjusted market capitalization, 거래가능 주식 수 기준 시가총액) 최소 5억 달러
• 3개월 ADVT (average daily traded value, 거래량) 최소 200만 달러

 

 

2) 종목 기준별 순위

위 기준을 만족하는 기업들을 IAD yield (indicated annual dividend yield, 특별 배당 제외한 배당수익률) 기준으로 내림차순 하여 상위 절반을 선택하게 됩니다. 상위 절반은 아래 네 가지 기준으로 각각 순위를 매기게 됩니다.

• FCF (free cash flow) / 총부채 (total debt)
• ROE (return on equity) = 연간 순배당금 / 총 주식가치
• IAD yield (특별배당 제한 배당수익률)
• 5년간 배당 증가율

3) 종목 기준별 순위의 합산을 통한 종합 순위

네 가지 기준으로 매겨진 순위를 모두 합하여 순위를 매겨서 상위 100개 기업을 해당 지수에 포함시킵니다.
 

 

4) 종목의 지수 제외 기준

한번 선택된 기업은 3)의 순위에서 200위를 벗어나기 전까지는 제외되지 않습니다.
 

SCHD (Schwab U.S. Dividend Equity ETF)

SCHD는 미국 다우존스 배당 100 인덱스를 추종하는 미국 유일한 ETF입니다. S&P500 지수를 추종하는 ETF들은 무척 많은데 미국 다우존스 배당 100 인덱스를 추종하는 ETF는 SCHD 뿐이라는 점에서 다른 지수보다는 다소 소외받고 있지만 그래도 배당 측면에서는 아주 대표적인 ETF라고 할 수 있습니다.
 

 
워낙 배당을 통한 현금흐름을 만들기 위한 ETF로 각광받고 있기 때문에 우리나라에서는 총 네 개 종목의 ETF가 미국 다우존스 배당 100 인덱스를 추종한 상품으로 상장되었습니다.

미국다우존스배당100인덱스-ETF

• 상장일 : 2011년 10월 20일
• 총 자산규모 : 487억 달러 (64조 원)
• 리밸런싱 주기 : 매해 3월
• 운용비용 : 0.06%
• 배당주기 : 분기 배당 (3월, 6월, 9월, 12월)
• 연간 배당금 : 2.60 달러
• 시가배당률 : 3.55%
• 배당 성장률 7.13%

 

 
SCHD의 배당 지급 내역을 살펴보면, 2013년에 분기별로 0.2달러대의 배당을 지급하던 것이 현재는 0.6달러대의 배당을 지급하고 있습니다. 10년 정도만에 배당이 3배가량 상승한 것입니다. 그 상승 추세는 아래와 같습니다. 

SCHD배당금지급내역

SCHD의 지난 5년간의 시가배당률을 차트로 살펴보면 다음과 같습니다. 2020년 초에 코로나 팬데믹으로 인해 급격한 주가 하락으로 시가배당률이 치솟아서 4.37%까지 도달했습니다. 2023년 올해에는 주가 하락으로 3.82%까지 상승했다가 현재는 3.55%입니다.

SCHD시가배당률히스토리